First Citizens übernimmt nach dem Zusammenbruch die Kredite und Einlagen von SVB

Anfang März 2023 scheiterte die Silicon Valley Bank (SVB) nach einem Bankansturm, der durch steigende Zinsen und nicht realisierte Verluste in ihrem langfristigen Anleiheportfolio ausgelöst wurde. Die Aufsichtsbehörden stellten die SVB unter Zwangsverwaltung, was für Tausende von Technologie-Start-ups, die auf ihre Dienstleistungen angewiesen waren, Unsicherheit schuf.

First Citizens BancShares, eine Bank mit Sitz in Raleigh, prüfte die notleidenden Vermögenswerte und verhandelte den Kauf des Kreditportfolios und der Einlagenbasis der SVB. Die FDIC gab den Deal am späten Sonntagabend, dem 12. März 2023, bekannt; danach erwarb First Citizens etwa 72 Mrd. US-Dollar an Krediten und 56 Mrd. US-Dollar an Einlagen mit Abschlag, während 90 Mrd. US-Dollar an Wertpapieren in der Zwangsverwaltung verblieben.

Die 17 ehemaligen SVB-Filialen wurden als First–Citizens Bank & Trust Co. wiedereröffnet, wodurch First Citizens sofort im Markt für Technologiebankgeschäft Fuß fasste. Die Übernahme half, viele der Venture-Capital-Kunden der SVB zu halten, diversifizierte die Erträge der Bank über das traditionelle Privatkundengeschäft hinaus und wurde von den Aufsichtsbehörden für die Stabilisierung des Finanzsystems gelobt.

72 Mrd. US-Dollar an Krediten, 56 Mrd. US-Dollar an Einlagen und 17 Filialen, wodurch First Citizens seine Präsenz im Technologiebankgeschäft ausbaute

Der Zusammenbruch der SVB führte zu einem Notverkauf hochwertiger Kredit- und Einlagenvermögenswerte mit Abschlag.

First Citizens verfügte über überschüssiges Kapital und ein strategisches Interesse am Ausbau seiner Präsenz im Bankgeschäft mit dem Technologiesektor.

Die Aufsichtsbehörden förderten eine Lösung durch den Privatsektor, um eine breitere Ansteckung zu vermeiden, und boten einen klaren Weg zur Genehmigung.

In einer Bankenkrise können schnelle Übernahmen notleidender, aber wertvoller Vermögenswerte systemische Risiken in Marktanteilsgewinne verwandeln, sofern die behördliche Genehmigung und eine klare Integrationsplanung gesichert sind.

Der Deal wurde schnell abgeschlossen; die 17 ehemaligen Filialen der Silicon Valley Bridge Bank wurden als First–Citizens Bank & Trust Co. wiedereröffnet. First Citizens fügte etwa 72 Mrd. US-Dollar an Krediten und 56 Mrd. US-Dollar an Einlagen hinzu, steigerte die Aktiva und baute seine Präsenz im Technologiebankgeschäft aus. Die Übernahme ermöglichte es der Bank, viele der Venture-Capital-Kunden der SVB zu halten, weiterhin Start-ups zu bedienen und die Erträge über das traditionelle Privatkundengeschäft hinaus zu diversifizieren. Die Aufsichtsbehörden lobten den Deal für die Stabilisierung des Finanzsystems, und First Citizens hat die Portfolios integriert und dabei die Kreditstandards aufrechterhalten.